Genomsnittlig årsavkastning för olika tillgångsslag 1973-2013
Från Bullion Vault
BullionVault (annonslänk) släppte häromdagen en fantastiskt intressant jämförelse av olika tillgångars genomsnittliga avkastning sedan 1973 till och med 2013. Det man kan säga direkt är att diversifiering har lönat sig och att det verkligen har svängt ordentligt under de senaste 4o åren.
Jag tycker den här fantastiskt intressant och ska se om jag kan anpassa den lite mer till svenska förhållanden vid senare tillfälle. Jag har ju skrivit en del om guld på sistone och man kan ju säga att det har varit det bästa tillgångsslaget under 2000-talet, bortsett från 2013. En annan slutsats som man verkligen kan dra från datan i figuren är att diversifiering verkligen lönar sig. Jag håller på att förbereda ett experiment för 2014 där jag tänkte förvalta 100.000 kr helt öppet i en just väldiversifierad portfölj. Mer om det senare i veckan.
En figurförteckning (klicka gärna på bilden ovan för att göra den större):
| Inflation | Inflation | Amerikanska konsumentprisindexet (CPI, årets sista värde) |
| Cash | Kontanter | Genomsnittsvärde på den amerikanska 3 månaders statsskuldsväxeln. |
| Bonds | Obligationer | 10-year Treasury bond, yield + capital value |
| Stocks | Aktier | S&P500 index, capital + dividends |
| Non-US stocks | Utländska aktier (ej amerikanska) |
MSCI EAFE (Europe, Africa & Far East), capital + dividends |
| Corporate bonds | Företagsobligationer (räntebevis) |
BofA Merrill Lynch US Corp Master Total Return Index |
| Commercial real estate | Kommersiella fastigheter | FTSE Nareit All REITs total returns |
| Commodities | Råvaror | Reuters-CRB Continuous Commodity Index (CCI) |
| US Housing | Amerikanska fastighetsmarknaden |
S&P/Case-Shiller indexet för fastigheter |
| Gold | Guld | Sista spotpriset på guld från Londen |
Några kommentarer om guld eftersom det för mig just nu är ett kärt ämne:
- Guldet fungerar bra som en försäkring i portföljen.
- Guldet ger ingen årlig avkastning, ger inte ett ägande i ett företag som en aktie gör, och ger därför heller ingen årlig avkastning
- Guldet hamnade topp-3 under 7 av de senaste åren.
- Guldet tenderar att göra bra ifrån sig när aktier faller, men får mycket stryk som i år då börsen har gått som tåget.
Läs mer om guld och silver:
Källa:
Ansvarsbegränsning: Historisk avkastning är ingen garanti för framtida avkastning. En investering i värdepapper/fonder kan både öka och minska i värde och det är inte säkert att du får tillbaka det investerade kapitalet. Samtliga analyser och all annan information som tillhandahålls lämnas uteslutande i informationssyfte, för allmän spridning, och ska under inga förhållanden användas eller betraktas som rådgivning, uppmaning eller rekommendation för att köpa eller sälja aktier eller andra finansiella instrument. För undvikande av tvivel noteras att Lag (2003:862) om finansiell rådgivning till konsumenter eller annan liknande lagstiftning alltså inte äger tillämpning på information på RikaTillsammans.
Åsikter och analyser som presenteras är personliga och informationen ska inte ensamt utgöra underlag för investeringsbeslut. Du bör inhämta råd från andra rådgivare och basera dina investeringsbeslut utifrån egen erfarenhet, vi rekommenderar dessa. RikaTillsammans frånsäger sig därmed ansvar för eventuell förlust eller skada av vad slag det må vara som grundar sig på användandet av analyser, dokument och övrig information som härrör från RikaTillsammans. Läs mer i de fullständiga villkoren.
