Är ”uppvaktad” av köpare till ett bolag där jag är delägare. Värderingsprinciper typ 50% av 10 gånger medelårsvinst senaste 3 åren och sedan 2 års ”earnout” på resterande har föreslagits för ett företag med 50 Mkr omsättning och 3-5 Mkr årsvinst.
Eftersom jag har noll erfarenhet vill jag gärna bolla detta med fler än den egna revisorn…… Har redan ett eget holding-bolag som sedan kan bli vilande för minimering av skatt etc, men just risker/möjligheter med earnout principen har jag inte tänkt på tidigare.
Någon som har förslag på ”oberoende professionella rådgivare” att ta kontakt med? Eller kanske har du egna tankar/erfarenheter kring detta som du vill dela?
Kan rekommendera Peter Törngren på Törngren Magnell som biträde i förhandlingarna samt Skattehuset i Göteborg för skattefrågorna.
Själv ville jag ha en väldigt renodlad deal helt utan några krav på prestation efter closing. Det där kan ju vara en jättebra deal - eller en katastrof i det fall de nya ägarna börjar rumstera och lägga sig i något som du bevisligen kan göra bättre. Det vore ju synd om en stor del av köpeskillingen brann inne.
Helt omöjligt att säga något om värderingen om man inte vet mer om bolaget. Man kan ju ge sig på att benchmarka lite på likartade bolag som antingen är noterade på någon handelsplats eller nyligen har sålts. Köpeskillingen brukar gå att lista ut om man kikar på säljarnas holdingbolag året efter.
Jag skulle absolut kontakta jurister eller specialister på M&A för att få en känsla vad som är rimligt och inte. Jag skulle INTE göra en sådan affär utan professionell hjälp. Jag har lite kontakter på jurister om du önskar, skicka ett meddelande eller mejl till mig så kan jag förmedla kontakt.