Funderar på att se vad som händer om man en gång i månaden byter till de fem fonder som gått bäst de senaste tre månaderna? Månaden efter tittar man vilka fem fonder som gått bäst och ändrar sitt innehav till 20% vardera på dessa fonder. Och så vidare… Nån som testat?
Det du beskriver är en form av momentum-strategi. I vissa perioder så har det visat sig ge överavkastning mot index, men det betyder inte att det förslagsvis är en bättre strategi på sikt. Det är ju din lek-hink så det är ju bara att pröva och se. En personlig reflektion är väl att det ofta blir att du köper 5 fonder inom samma segment. Exempelvis så kanske guld går bra de senaste månaderna, kommer du då köpa 5st guldfonder?
Den enda artikeln jag egentligen hittade (som visserligen är negativt riktad) var denna: https://www.morningstar.se/se/news/197823/dags-att-l%C3%A4mna-momentum-igen.aspx
I backtests har momentumstrategier liknande den som du beskriver gett en CAGR (årlig avkastning) på cirka 20% och max draw downs på i storleksordningen 25%. Betydligt bättre avkastning till lägre risk än börsen som helhet alltså. Finns en del invändningar men historisk data är i mina ögon för bra för att inte placera en del pengar i en sån här strategi. Ta en titt på nedanstående två sidor så får du lite uppslag.
En sån strategi köpte
1e mars. fastigheter, guld, teknik (det som bla föll mest)
1e april köpte den korträntefonder (det som senare steg minst)
1e maj, efter allt hade gått upp köpte den hälsovård, guld och USD
Iomed att det är en momentum strategi så förstärker den momentum. Så du måste kanskevara snabb och byta strategi i en nedåtgående marknad.
I en ”vanlig” strategi där man kör DCA så köper man mest i det som har gått relativt sämst för att rebalansera.